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Oct 31, 2023

Le CFPB ordonne à TitleMax de payer une amende de 10 millions de dollars pour les prêts de titres illégaux et la surcharge des familles militaires

Les récidivistes ont trafiqué des informations, ignoré la loi sur la protection militaire et

Les récidivistes ont trafiqué des informations, ignoré la loi sur la protection militaire et prélevé des frais pour des produits inutiles

WASHINGTON, DC - Aujourd'hui, le Bureau de protection financière des consommateurs (CFPB) a pris des mesures contre un réseau d'entités commerciales opérant sous TMX Finance, largement connu sous le nom de TitleMax, pour avoir violé les droits financiers des familles de militaires et d'autres consommateurs en accordant des prêts sur titres automobiles. Le CFPB a constaté que TitleMax avait violé la loi sur les prêts militaires en étendant les prêts de titres interdits aux familles des militaires et, souvent, en facturant près de trois fois le plafond du taux d'intérêt annuel de 36 %. TitleMax a tenté de cacher leurs activités illégales, entre autres, en modifiant les informations personnelles des emprunteurs militaires pour contourner leur statut protégé. Le CFPB a également constaté que TitleMax augmentait les remboursements de prêt pour les emprunteurs en facturant des frais illégaux. L'ordonnance du CFPB met fin aux activités illégales de TitleMax et oblige l'entreprise à payer plus de 5 millions de dollars d'aide aux consommateurs et une amende civile de 10 millions de dollars.

"L'ordre du CFPB met fin aux prêts prédateurs illégaux de TitleMax aux familles des militaires - prenant parfois même des mesures pour cacher les preuves de ses actes répréhensibles", a déclaré le directeur du CFPB, Rohit Chopra. "Notre action en justice est la première du CFPB contre un prêteur non bancaire pour avoir accordé des prêts sur titre aux familles des militaires."

TitleMax est composé de TMX Finance LLC et de nombreuses filiales à travers les États-Unis avec des emplacements en personne et en ligne. Le siège social de TitleMax se trouve à Savannah, en Géorgie, et se consacre à l'octroi de prêts à la consommation à court terme et à coût élevé, garantis par les titres de véhicules des emprunteurs. Selon TitleMax, les consommateurs peuvent recevoir un prêt de titre pouvant aller jusqu'à 10 000 $. TitleMax est une société privée et compte actuellement plus de 1 000 emplacements dans 18 États : Alabama, Arizona, Delaware, Floride, Géorgie, Idaho, Illinois, Kansas, Mississippi, Missouri, Nevada, Nouveau-Mexique, Caroline du Sud, Tennessee, Texas, Utah, Virginie et Wisconsin. TitleMax prétend avoir près de 4 000 employés et servir des milliers de personnes chaque jour.

TitleMax est un récidiviste. TitleMax fait l'objet d'une ordonnance CFPB depuis le 26 septembre 2016 pour ses pratiques de prêt et de recouvrement de créances. Dans l'ordonnance de 2016, le CFPB a constaté que les employés des magasins, dans le cadre de leur argumentaire de vente pour les prêts de 30 jours de l'entreprise, offraient aux consommateurs une "option mensuelle" pour effectuer des remboursements de prêt et déformaient le coût réel de ses prêts si les consommateurs les renouvelaient plusieurs fois. Le CFPB a également constaté que l'entreprise s'était livrée à des pratiques illégales de recouvrement de créances sous haute pression. Le CFPB a ordonné à l'entreprise de mettre fin à ses pratiques illégales et de payer une amende de 9 millions de dollars.

Les prêts sur titres automobiles sont de petits prêts en dollars avec des frais élevés et des durées courtes généralement de 30 jours ou moins. Pour ces prêts, les emprunteurs sont tenus de présenter leur titre de voiture ou de camion en garantie. La nature de ces prêts oblige de nombreux emprunteurs à faire face à des paiements inabordables et à choisir entre faire défaut, réemprunter ou sauter d'autres obligations financières comme le loyer, la nourriture ou les soins médicaux.

Les dangers des titres et autres prêts prédateurs aux familles des militaires ont été exposés dans un rapport du ministère de la Défense de 2006 qui notait que les prêts prédateurs "sapent l'état de préparation militaire, nuisent au moral des troupes et de leurs familles et augmentent le coût de la mise en service d'une force de combat entièrement volontaire. " La réponse du Congrès a été d'adopter la loi sur les prêts militaires, qui est entrée en vigueur en 2007. La loi protège les militaires, leurs conjoints et leurs enfants en interdisant, entre autres protections, aux non-banques d'accorder des prêts sur titre automobile, en plafonnant les taux d'intérêt à 36%, en interdisant les renonciations aux droits en vertu des lois sur la protection financière des consommateurs, en interdisant les paiements automatiques à partir des chèques de paie pour rembourser les prêts et en interdisant les pénalités pour remboursement anticipé.

Entre le 3 octobre 2016 et le 17 septembre 2021, TitleMax a accordé au moins 2 670 prêts de titres automobiles interdits à des emprunteurs couverts par la loi sur les prêts militaires. Il a également facturé aux emprunteurs des frais illégaux sur environ 15 000 prêts. Plus précisément, TitleMax et ses filiales ont causé du tort aux familles des militaires et à d'autres consommateurs, entre autres :

En vertu de la loi sur la protection financière des consommateurs, le CFPB a le pouvoir de prendre des mesures contre les entreprises qui enfreignent les lois fédérales sur la protection financière des consommateurs, notamment en se livrant à des actes ou pratiques déloyaux, trompeurs ou abusifs. Le CFPB a également le pouvoir d'appliquer les protections de la Military Lending Act pour les familles des militaires. En plus de mettre fin à ses pratiques de prêt illégales, l'ordonnance d'aujourd'hui exige que TitleMax :

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Au cours des dernières années, le CFPB a intenté des poursuites en vertu de la loi sur les prêts militaires contre plusieurs contrevenants, y compris le plus grand prêteur sur gages du pays ainsi qu'un prêteur en ligne. Le CFPB a également fermé un prêteur pour récidive contre les familles des militaires.

Pour en savoir plus sur les ressources offertes par le CFPB pour soutenir les familles des militaires, visitez le site Web du CFPB.

Les consommateurs, y compris les familles des militaires, peuvent soumettre des plaintes concernant les produits et services financiers en visitant le site Web du CFPB ou en appelant le (855) 411-CFPB (2372).

Les employés qui pensent que leur entreprise a enfreint les lois fédérales sur la protection financière des consommateurs, y compris la loi sur les prêts militaires, sont encouragés à envoyer des informations sur ce qu'ils savent à [email protected]. Pour en savoir plus sur le signalement des fautes potentielles de l'industrie, visitez le site Web du CFPB.

Le Consumer Financial Protection Bureau (CFPB) est une agence du XXIe siècle qui aide les marchés du crédit à la consommation à fonctionner en rendant les règles plus efficaces, en les appliquant de manière cohérente et équitable et en permettant aux consommateurs de mieux contrôler leur vie économique. Pour plus d'informations, visitez www.consumerfinance.gov.